Cosa fa lo strumento
- Il vostro hedge book esistente — non una struttura nuova o proposta — i cinque scenari di mercato vengono applicati a ciò che è già coperto oggi.
- Per opzioni e forward strutturati il volume consegnato non è fisso — dipende dal fixing, e ciascuno dei cinque scenari corrisponde a un punto del vol smile di mercato, da fortemente rialzista a fortemente ribassista.
- Logica di payout diversa per tipologia di prodotto — le opzioni knock-out e i knock-in non attivati consegnano zero, i participating forward solo la quota di leva — spot e forward classici consegnano sempre per intero.
- Risultato aggregato per periodo di scadenza — barra di copertura, posizione netta e hedge ratio per scenario, con vista di dettaglio fino al fixing sottostante di ogni posizione.
Output: Volume consegnato per scenario e periodo di scadenza · posizione netta · hedge ratio.
Volutamente separata dalla Sezione 04 «Simulazioni di scenario»: la 04 aiuta a scegliere una nuova struttura, la 08 mostra quanto di ciò che già detenete viene effettivamente consegnato in ciascuno scenario.